Perché investire nell'arte? Opportunità, consigli, cosa fare e cosa non fare

Ogni pochi anni, le priorità di investimento degli investitori cambiano. Questi intervalli sembrano diventare sempre più brevi, una tendenza significativamente influenzata dalle numerose crisi degli ultimi tempi.

In seguito al crollo delle criptovalute e, soprattutto, allo scoppio della bolla degli NFT, si assiste a una rinnovata ricerca di opportunità di investimento alternative in tempi di inflazione e crisi economica. Anche i mercati azionari al momento non offrono prospettive molto promettenti.

E l'alternativa all'alternativa, per dirla senza mezzi termini, è un ritorno a metodi collaudati. Oggetti d'arte di ogni genere si stanno dimostrando oggi affidabili riserve di valore e stanno dimostrando il loro potenziale con positivi incrementi di valore.

abbiamo già trattato "Investire con successo nell'arte - L'arte come investimento" in dettaglio gli sviluppi attuali e le opportunità di investimento . Inoltre, vi forniamo un breve elenco di consigli e accorgimenti importanti per massimizzare il successo del vostro investimento.

Il valore dell'arte

Il valore dell'arte tende a non seguire l'andamento del mercato azionario e può quindi servire a diversificare il portafoglio di un investitore e offrire reali opportunità di crescita, soprattutto durante i periodi di debolezza dei mercati come il DAX, il Dow Jones, ecc.

Investire in opere d'arte può offrire diversi vantaggi a un portafoglio, ma comporta anche alcuni rischi intrinseci di cui è bene essere consapevoli prima di procedere.

In passato, le opere d'arte potevano essere acquistate solo tramite aste fisiche o direttamente dall'artista o dal proprietario. Ora, esistono innumerevoli modi per investire. C'è il metodo classico, che prevede l'acquisto di un'opera d'arte fisica, come un dipinto o una scultura, presso una delle tante case d'asta . Oltre a questo, ora esistono numerosi modi per possedere una frazione di un'opera d'arte completa, sia in formato digitale che fisico.

Prima di iniziare, gli investitori dovrebbero decidere quale percorso, se ce n'è uno, sia il più adatto alle loro esigenze. Le opere d'arte fisiche , per loro natura, occupano spazio e possono richiedere un impegno maggiore rispetto alle versioni digitali, ma con le giuste scelte possono anche generare rendimenti più elevati. L'arte è considerata un investimento alternativoe investire in questo tipo di bene spesso richiede metodi diversi rispetto all'investimento in azioni e obbligazioni.

Perché dovresti investire nell'arte?

Prima di esaminare più nel dettaglio le diverse opzioni e di evidenziare le singole opportunità e rischi, dovremmo affrontare subito le domande più importanti: perché dovresti investire nell'arte? e "L'arte è una forma di investimento adatta a te?".

Innanzitutto, diamo uno sguardo ai risultati passati :

Mercato dell'arte 1985 – 2018

Un rapporto pubblicato da Citibank ha dimostrato che, dal 1985 al 2018, i rendimenti del mercato dell'arte sono stati pressoché equivalenti a quelli delle obbligazioni ad alto rendimento e hanno superato le performance azionarie sia dei mercati sviluppati che di quelli emergenti.

In sintesi, l'arte ha sovraperformato altre classi di attività, ma anche sperimentato periodi di significativa volatilità . Citi sottolinea inoltre che l'arte contemporanea ha subito un calo impressionante del 56,8% durante la recessione dei primi anni '90 e di circa il 28,5% durante la Grande Recessione del 2008. Durante la pandemia di COVID-19, il mercato si è dimostrato in qualche modo più resiliente, probabilmente perché la turbolenza del mercato è stata di breve durata ed è stata seguita da un boom del mercato azionario.

L' di Sotheby's indice Mei Moses è ampiamente considerato dal settore come un indicatore dell'evoluzione della domanda nel mercato globale dell'arte. Negli ultimi cinquant'anni, questo indice ha mostrato una tendenza al rialzo, infondendo fiducia negli investitori sulla solidità e la crescita del settore nel suo complesso.

Poiché l'arte è intrinsecamente soggettiva, il suo valore dipende non solo dall'apprezzamento oggettivo, ma anche da come viene percepita. Se si considera l'arte esclusivamente come una valida opportunità di investimento e un puro bene finanziario , oppure se rappresenta anche un valore personale ed emotivo per il proprietario.

Per pezzi rari e unici, il ritorno sull'investimento può essere realizzato solo dopo aver trovato un acquirente. Tuttavia, poiché il numero di interessati è relativamente esiguo, soprattutto per gli oggetti costosi, il valore ottenibile dipende quasi interamente dalle opinioni personali di questi individui.

Gli investimenti più tradizionali, come le azioni, hanno team di analisti presso varie aziende sul mercato aperto che esaminano il valore di un'azienda e assegnano un valore a quella particolare attività, il che significa che il valore di un'azione è (solitamente) più oggettivo.

Gli investitori hanno accesso a una serie di strumenti analitici per azioni e altri investimenti, che consentono loro di prendere decisioni di investimento basate sui dati. l'arte Lo stesso livello di informazioni non è (ancora) disponibile

Tuttavia, ci sono stati recenti sviluppi come il già citato All Art Index, creato per monitorare le vendite di artisti di alto profilo in tutto il mondo, ma non si tratta ancora di un processo oggettivo paragonabile all'analisi basata sulla ricerca utilizzata per le azioni quotate in borsa.

Sui social media Moriah Alise fatta un nome in particolare

Nel seguente video, fornisce analisi estremamente approfondite e conoscenze approfondite sui seguenti argomenti:

• Capire gli indici del mercato dell'arte: cosa sono gli indici del mercato dell'arte e come funzionano?
• Misurare l'andamento del mercato: impara a leggere l' "ECG" del mercato dell'arte e scopri cosa significano realmente questi alti e bassi.
• Interpretare le tendenze di mercato: come orientarsi tra i trend e comprendere cosa accresce il "valore" di un artista in questo settore competitivo.
• L'arte come strumento di diversificazione: scopri come l'arte può essere più di un semplice piacere estetico: è una classe di investimento strategica che dona equilibrio al tuo portafoglio.
• Predictive Insights: uno sguardo al futuro mentre analizziamo come i big data e l'apprendimento automatico stanno cambiando il nostro approccio alle collezioni d'arte.

Sia per i collezionisti che per gli artisti, questo video è una miniera di spunti.

La gamma di strumenti di analisi basati sui dati e di servizi di consulenza per il mercato dell'arte continua ad aumentare rapidamente.

Sviluppi promettenti fino al 2021

Il 2021 è stato un anno turbolento nel mondo degli investimenti, con gli effetti della pandemia globale che hanno colpito ogni mercato. Tuttavia, il mercato dell'arte contemporanea si è dimostrato eccezionalmente resiliente, continuando a registrare successi e risultati record nonostante le difficoltà riscontrate altrove.

Il mercato dell'arte come investimento ha continuato la sua traiettoria di crescita. L'interesse degli investitori per gli investimenti sostenibili e le nuove tecnologie è ulteriormente aumentato. Questi sono i principali risultati del 7° Art & Finance Report 2021 di Deloitte e ArtTactic.

particolarmente rilevanti per il mercato dell'arte, individui con un elevato patrimonio netto (HNWI), è più che quadruplicato tra il 2000 e il 2020, raggiungendo circa 191.600 miliardi di dollari. Di questi, 1.481 miliardi di dollari sono stati investiti in opere d'arte nel 2020.

Secondo le previsioni dei consulenti Deloitte, questa cifra potrebbe crescere ulteriormente fino a raggiungere 1.882 miliardi di dollari entro il 2025.

2022 – 2024: Status Quo e Tendenze Attuali

Le cifre più recenti a nostra disposizione sul mercato globale dell'arte provengono, in parte, dal Rapporto sul mercato dell'arte contemporanea del 2024 di artprice.com.

La 18a edizione del rapporto annuale di mercato ci fornisce spunti chiave per interpretare le sfide, le prospettive e gli sviluppi attuali. Il rapporto si basa su un'analisi approfondita delle vendite all'asta di oltre 33.000 artisti in tutto il mondo, avvenute tra luglio 2023 e giugno 2024.

Spinto da un numero record di transazioni e dall'obiettivo di rendere le vendite all'asta più accessibili, il mercato dell'arte contemporanea ha sviluppato una base più ampia al di sotto della soglia dei 10.000 dollari. Ciò si traduce in maggiore stabilità e strutture più resilienti alle crisi e alle fluttuazioni del mercato.

L' interesse crescente da parte degli acquirenti si concentra sempre più sulla diversità della creazione artistica e si riflette nel crescente apprezzamento per le artiste donne, nonché per i nuovi media come le creazioni digitali.

rendono il mercato dell'arte , le vendite online, offrendo numerose opportunità a nuovi partecipanti. Questo sviluppo favorisce tempi di permanenza più brevi per le opere d'arte, che sono soggette a una circolazione più rapida.

In particolare, le opere di giovani artisti ultra-contemporanei come Jadé Fadojutimi, Lucy Bull e Louis Sister stanno già riscuotendo successo sul mercato secondario."

Lo afferma Thierry Ehrmann, CEO e fondatore di Artprice by Artmarket.com.

pubblicata il 24 ottobre 2024 l'indagine Art Basel e UBS sul collezionismo globale del 2024, .

Il rapporto rappresenta lo studio più completo del suo genere fino ad oggi e fornisce preziose informazioni sul comportamento di acquisto e sul trasferimento di ricchezza tra generazioni di individui facoltosi, in particolare nel contesto di difficili condizioni economiche.

Questa edizione raccoglie le opinioni di oltre 3.500 collezionisti provenienti da 14 mercati internazionali, tra cui nuovi partecipanti provenienti da Svizzera, Messico e Indonesia.

L'autrice del rapporto, l'economista culturale Dr. Clare McAndrew, è supportata da Paul Donovan, capo economista di UBS Global Wealth Management, e da Noah Horowitz, CEO di Art Basel.

Opportunamente, si è tenuta una tavola rotonda con gli autori:

Ecco un riepilogo dei 6 risultati più importanti dell'indagine:

1. Gli individui con un patrimonio elevato (HNWI) si mostrano ottimisti in un mercato difficile: la spesa nella prima metà del 2024 indica una stabilizzazione e il 91% degli HNWI intervistati ha espresso una prospettiva positiva per il mercato globale dell'arte nei prossimi sei mesi, rispetto al 77% alla fine del 2023.
2. Segnali di spesa stabile: la spesa media degli individui con un patrimonio elevato intervistati in arte e antiquariato nella prima metà del 2024 (pari a 25.555 dollari USA) potrebbe, se utilizzata come indicatore per la seconda metà dell'anno, riflettere un livello di spesa annuale costante.
3. Acquisti da nuove gallerie: nel 2023 e nel 2024, gli individui con un patrimonio elevato (HNWI) hanno mostrato una forte propensione ad acquistare da nuove gallerie, con l'88% degli acquirenti che ha effettuato almeno un acquisto da una nuova galleria.
4. Sostegno ad artisti nuovi ed emergenti: gli individui con un patrimonio elevato hanno investito il 52% della loro spesa in opere di artisti nuovi ed emergenti, di cui il 21% è stato destinato ad artisti a metà carriera e il 26% a opere di artisti affermati (la maggior parte dei quali viventi).
5. La forte ripresa della spesa post-lockdown nella Cina continentale continua: i 300 individui con un elevato patrimonio netto (HNWI) intervistati nella Cina continentale hanno dichiarato una spesa media di 97.000 dollari in arte e antiquariato nel 2023 e nella prima metà del 2024, la più alta tra tutti gli intervistati. Questa cifra è stata più del doppio di quella di qualsiasi altra regione intervistata nella prima metà dell'anno, seguita da Francia (38.000 dollari), Italia (32.000 dollari), Regno Unito (31.000 dollari) e Hong Kong (28.000 dollari).
6. Diminuzione degli acquisti impulsivi e aumento della collezione di opere di artiste donne: gli acquisti impulsivi sono diminuiti dal 10% nel 2023 all'1%, mentre gli intervistati hanno condotto sempre più ricerche preliminari prima di effettuare acquisti. La percentuale di opere di artiste donne nelle collezioni degli individui con un patrimonio elevato (HNWI) intervistati ha raggiunto il livello più alto degli ultimi sette anni, attestandosi al 44% rispetto alle opere di artisti uomini.

Fonte: 6 approfondimenti dal sondaggio Art Basel e UBS sul collezionismo globale 2024

Il mercato dell'arte è tanto vasto quanto attraente: con un rendimento medio annuo del 14 percento, dal 1995 ha costantemente superato l'indice azionario statunitense S&P 500.

Fonte: 7° Deloitte Art & Finance Report 2021

Negli ultimi dieci anni l'arte è diventata parte integrante della gestione patrimoniale.

Ciò che è iniziato dieci anni fa con uno studio iniziale di Deloitte sul ruolo dell'arte come investimento nella gestione patrimoniale ha acquisito notevole slancio nel corso degli anni.

Oggigiorno, la maggior parte dei gestori patrimoniali ha da tempo riconosciuto l'importanza dell'arte e degli oggetti da collezione come componenti strategiche della propria offerta olistica di gestione patrimoniale.

Secondo i risultati dell'attuale rapporto, l'85% dei gestori patrimoniali, il 76% dei collezionisti e il 96% degli esperti del mercato dell'arte intervistati ritengono che l'arte dovrebbe essere parte integrante dei servizi di gestione patrimoniale.

Analogamente, il rinomato indice Artprice100© segue un'unica direzione ed è cresciuto di un notevole +36% nell'ultimo anno della sua rilevazione (2021).

Thierry Ehrmann, CEO e fondatore di Artmarket.com, ha commentato come segue:

Siamo orgogliosi di aver svolto un ruolo di primo piano nella democratizzazione del mercato dell'arte per 25 anni con Artprice. Riservato a una cerchia ristretta di intenditori fino alla fine del XX secolo, il mercato dell'arte è ora accessibile a una fascia di persone molto più ampia. I nostri servizi offrono informazioni accessibili ovunque, senza limiti e aggiornate ogni ora. Grazie ai nostri dati a valore aggiunto, professionisti e appassionati d'arte possono acquistare e vendere opere eccezionali e accessibili in totale tranquillità

Valutazione dei rischi intrinseci: l'approccio di Artmarket.com

Il mondo dell'arte è costantemente scosso da storie sensazionali. Dal ritrovamento di un Turner tra la spazzatura di un mercatino delle pulci all'improvviso aumento di valore di un'opera autodistruttiva di Banksy al termine della sua vendita... sembra che ci siano molti modi diversi per realizzare un profitto considerevole nel mercato dell'arte.

Ma in realtà queste storie sensazionali restano delle eccezioni e per ciascuna di esse decine di migliaia di opere cambiano proprietario ogni anno, in modo molto più discreto e silenzioso.

Come si può ridurre l'incertezza?

Il rischio finanziario è parte integrante di qualsiasi investimento, e l'arte non fa eccezione; anzi, al contrario. Fortunatamente, questo rischio può essere parzialmente controllato in vari modi, in particolare sapendo riconoscere il valore di un'opera e acquistando al miglior prezzo.

L'acquirente che osò "Untitled" (1990) di Christopher Wool nel 2000 per 35.250 dollari, ha portato a termine una transazione straordinaria rivendendolo quindici anni dopo per 2.405.000 dollari.

Tuttavia, questo investimento comportava notevoli rischi finanziari e un elevato grado di incertezza. L'apprezzamento del valore delle opere di Christopher Wool è iniziato sostanzialmente dopo la crisi finanziaria del 2008, come dimostra l'indice dei prezzi delle opere originali di questo artista calcolato da Artprice.

In realtà, un collezionista che avesse acquistato un dipinto (o un disegno) di Christopher Wool poco dopo il suo ingresso nelle Gagosian e Simon Lee avrebbe tratto quasi altrettanto vantaggio dal successo di Wool, ma senza correre gli stessi rischi dell'acquirente che lo acquistò nel 2000.

Un'altra strategia di investimento collaudata è la diversificazione, che risulta tanto più promettente quanto più solide sono le performance delle opere con un prezzo inferiore a 50.000 dollari presenti sul mercato.

Mentre il settore dell'arte a prezzi accessibili sta vivendo un boom, il segmento di prezzo compreso tra 5.000 e 10.000 dollari si distingue per la sua costanza e rappresenta il 6% di tutte le transazioni.

Allo stesso tempo, i risultati nella fascia compresa tra 10.000 e 50.000 dollari hanno mostrato un dinamismo notevole, offrendo a collezionisti e investitori la possibilità di acquisire alcune delle opere d'arte contemporanea più dinamiche.

Come investire nell'arte

Esistono vari modi in cui un investitore può investire nell'arte, sia fisica che digitale.

Fisico: L'approccio classico consiste nell'investire in opere d'arte fisiche. Ciò può essere fatto tramite gallerie e case d'asta (si pensi a Christie's o Sotheby's, due case d'asta tradizionali), sia di persona che online.

Qui trovi un'opera d'arte che consideri un investimento valido e la acquisti direttamente.

Digitale/NFT: I token non fungibili, o NFT, rappresentano un modo per investire digitalmente in un'opera d'arte e ottenere la documentazione di proprietà tramite una blockchain sicura.

Acquistando un NFT puoi possedere un'opera d'arte digitale, ma un NFT può essere in realtà qualsiasi cosa: da un'opera d'arte a una canzone a un'opera scritta.

L'arte non è necessariamente un dipinto o un quadro, e gli NFT permettono agli investitori di possedere un'ampia gamma di collezioni d'arte digitale senza mai toccarle fisicamente. Possono quindi essere scambiate e vendute sul mercato libero.

Siti di mercato: piattaforme online specializzate come Masterworks, arttradeo la Maddox Gallery di Londra consentono l'acquisto di quote frazionarie di opere d'arte.

Questa soluzione è perfetta per gli investitori che vogliono fare un primo passo ma non sono ancora pronti ad acquistare un'opera intera. L'azienda acquisisce l'opera, la cartolarizza (in modo che praticamente chiunque possa investire) e poi la vende al momento giusto.

Gli investitori possono realizzare un rendimento una volta venduta l'unità.

Masterworks offre anche una piattaforma di mercato secondario per fornire liquidità per l'acquisto e la vendita di opere d'arte, in modo simile a come vengono acquistati e venduti gli NFT (senza la blockchain). Gli investitori possono anche acquistare e scambiare quote come farebbero con altri asset negoziabili.

Azioni, ETF e fondi di investimento: non esistono azioni, ETF o fondi di investimento classici specifici per il settore artistico, ma esistono fondi focalizzati su titoli del settore, come quello della società Yieldstreet.

Attraverso il loro Art Equity Fund II, gli investitori possono, ad esempio, investire in un portafoglio di 10-20 opere d'arte. Questo fondo in particolare si concentra su artisti influenzati dalla scena artistica di Harlem, a New York.

I fondi azionari dedicati all'arte funzionano in modo simile ai fondi azionari tradizionali, in quanto hanno un gestore e applicano una commissione di gestione, ma gli investitori devono aspettare che le opere vengano vendute (e se lo saranno) per ottenere un rendimento.

Maggiori dettagli sulle opportunità di investimento, comprese le relative probabilità e i rischi, sono disponibili nel nostro articolo citato all'inizio, "Investire con successo nell'arte: l'arte come investimento".

Una breve guida all'acquisto di opere d'arte come investimento

1. Artisti emergenti/giovani

Pur essendo importante concentrare le proprie risorse sull'investimento in opere note e ampiamente apprezzate, potrebbe essere utile considerare anche il lavoro di artisti emergenti. Gli artisti indiani emergenti.

Sebbene il rischio sia più elevato, i potenziali rendimenti sono molto maggiori se l'artista scelto ottiene un grande successo. È un po' come il gioco d'azzardo, quindi consideratelo un investimento altamente speculativo (simile ai warrant).

È consigliabile non investire tutte le risorse in artisti emergenti, ma puntare piuttosto a un buon mix .

2. Concentrati su una categoria

Scegli una categoria artistica o uno stile pittorico che ti attrae di più. Concentrati sullo studio di quella categoria invece di acquistare a caso opere che catturano la tua attenzione.

Più ti concentri su una categoria (natura, natura morta, astrazione, mitologia, ecc.), maggiori saranno le tue possibilità di prendere le decisioni giuste a lungo termine.

3. Inizia in piccolo

Non avere fretta di investire. Suddividi il tuo budget in base a quanto intendi spendere ogni anno. Attieniti a queste linee guida. Questa strategia ti dà anche abbastanza tempo per valutare le reazioni del mercato.

4. Rimani aggiornato sulle ultime tendenze

Tieniti informato sulle tendenze internazionali. La maggior parte delle informazioni è disponibile online. Non appena la domanda per una particolare forma d'arte aumenta, metti in vendita il tuo investimento.

5. Siate risoluti e negoziate

Fai un'offerta equa al momento dell'acquisto e attendi. Se l'opera è disponibile al prezzo da te indicato, la otterrai. Se diventa più costosa, potrebbe non valere più la pena acquistarla a quel prezzo. È meglio continuare a cercare.

Siate rigorosi con i prezzi, anche quando vendete.

DOS

Ricorda: investire nell'arte è un investimento a lungo termine. Sii paziente e ne varrà la pena.

Fai le tue ricerche. Assicurati di verificare la provenienza del dipinto/opera d'arte. Non dare per scontato ciò che dice il mercante o la casa d'aste. Contatta direttamente gli artisti, se possibile.

Poni al mercante/casa d'aste tutte le domande che desideri sul dipinto/opera d'arte. Procedi solo dopo aver risposto a tutti i tuoi dubbi e domande.

Cosa non fare

Non lasciarti influenzare dal prezzo. Se il prezzo è significativamente inferiore alla tua stima, verificane l'autenticità. Controlla se è stato acquistato legalmente, rubato o importato illegalmente.

NON compromettere la tua credibilità a nessun costo. Se il lavoro è internazionale, chiedi informazioni sulle licenze di esportazione prima dell'acquisto.

Non dimenticare i documenti assicurativi. Scopri le opzioni assicurative offerte.

Non trascurare le opere d'arte dopo averle acquistate. Prenditi cura e proteggile con cura.