Entre el prestigio y la rentabilidad: el arte de invertir

Un artículo invitado de Berthold Baurek-Karlic, director ejecutivo de Venionaire Capital, empresa de consultoría e inversión con sede en Viena

La mayoría de las inversiones y colaboraciones se basan en datos concretos, cifras e informes. Sin embargo, algunas inversiones nacen directamente del corazón. Esto es especialmente cierto cuando se trata de la compra de obras de arte. Por lo tanto, no es sorprendente que muchas colecciones de arte, ahora gestionadas por family offices profesionales, fueran originalmente la pasión privada de sus fundadores.

Sobre todo en tiempos de crisis, aumentan las inversiones en activos tangibles. Además de los bienes raíces y el oro, las obras de arte el interés de muchos inversores.

De mecenas, musas y benefactores

Invertir en arte no es, ni mucho menos, un invento del siglo XXI. La historia del mecenazgo se remonta a siglos atrás, e incluso hoy en día debemos magníficos edificios , esculturas , pinturas y mucho más a los mecenas de aquella época

Hoy en día, sin embargo, hay algo más que pasión personal y filantropía noble. El marcado aumento del valor de ciertas formas de arte ha incrementado drásticamente la visibilidad del arte y los objetos de colección como una clase de inversión alternativa. Desde 2003, el mercado mundial del arte ha triplicado su tamaño.

No existe un equivalente al conocido índice bursátil. Por lo tanto, gestionar una cartera de arte requiere innumerables decisiones estratégicas individuales: género por género, artista por artista, objeto por objeto. Al igual que con la selección de valores individuales, el éxito depende de cuándo se compra y cuándo se vende.

Efectos recíprocos: cómo interactúan la web y el arte

La digitalización ha llegado al mercado del arte y, como en tantos otros ámbitos, la pandemia de COVID-19 fue el factor determinante. Durante los confinamientos, las galerías se vieron obligadas a publicar los precios en línea. De repente, los artistas se volvieron accesibles a nivel mundial y su arte se podía ver en línea en cualquier momento y lugar del mundo.

Antes de la pandemia, los tokens no fungibles un concepto lejano; hoy, son el instrumento para el comercio de arte digital. Al mismo tiempo, los confinamientos propiciaron el surgimiento de nuevas formas de arte. El distanciamiento social, con todas sus restricciones, también creó espacios de libertad en forma de tiempo libre.

Y el arte es hija de la libertad, como ya afirmó Friedrich Schiller.

¿Qué queda después de todas las consideraciones, índices y deliberaciones?

A diferencia de una empresa emergente, una obra de arte no puede quebrar. En última instancia, una pintura, como cualquier otro producto, será evaluada. Y el principio se mantiene: un buen producto nunca debería volverse aburrido. De eso se trata el verdadero arte. Piense en grandes maestros como Monet o Balzac.

Incluso después de siglos, la mente y el alma humanas siguen encontrando alegría en ellas. Fue este sentimiento el que nos impulsó en Venionaire Capital a adquirir una pintura del artista austriaco Mike Büchel . El homenaje de Büchel a Honoré de Balzac (160 × 180 cm, óleo sobre lienzo) ahora adorna nuestra oficina en Viena.

Para nosotros, el arte es más que una simple inversión: siempre está vinculado a un alto valor emocional y despierta sentimientos. El homenaje a Honoré de Balzac nunca deja de sorprendernos. Dondequiera que se posa la mirada, se descubre algo nuevo. Vaga de un detalle amoroso a otro, se detiene brevemente, y sin embargo, ya está ansioso por seguir adelante, por descubrir aún más.

Invertir en activos tangibles: ¿pero cómo?

Especialmente en épocas de bajas tasas de interés y aumento de la inflación, las inversiones en activos tangibles están en aumento. Además de los bienes raíces y el oro, las obras de arte están atrayendo actualmente un interés particular de los inversores. Sin embargo, a diferencia de las acciones o los bonos, las obras de arte no generan ingresos continuos.

Incluso conllevan costes adicionales para el inversor tras la compra: seguros, almacenamiento, mantenimiento, sin mencionar los derechos personales del artista derivados de su autoría. Por lo tanto, quien desee tener éxito a largo plazo con las inversiones en bellas artes necesita la experiencia necesaria o asesores expertos. Las inversiones en arte son a largo plazo y solo deben realizarse si la obra es tan atractiva que, en el fondo, uno nunca desea desprenderse de ella.

Acerca del autor y Venionaire Capital:

Berthold Baurek-Karlic es socio director (CEO) de la consultora e inversora Venionaire Capital en Viena. Con una red de más de 250 expertos —entre los que se incluyen galerías, profesionales del sector y artistas—, lleva más de 10 años asesorando a family offices de alto patrimonio, particulares y empresas de toda Europa en decisiones estratégicas de inversión. Más información: www.venionaire.com

Sobre el artista:

Mike Büchel goza de éxito internacional como artista consumado. Este artista austriaco estudió en México, Taiwán y Florencia, y es considerado uno de los pocos que han dominado la técnica de los antiguos maestros. Vive y trabaja en Viena. Véase también: www.mike-buechel.at

Venionaire Capital

Berthold Baurek-Karlic es socio gerente (CEO) de la empresa de consultoría e inversión Venionaire Capital en Viena y, con su red de más de 250 expertos, entre los que se incluyen galerías, figuras destacadas de la escena y artistas, asesora desde hace más de 10 años a family offices, particulares y empresas de alto patrimonio en toda Europa sobre decisiones estratégicas de inversión.

www.venionaire.com/